Posted in변동성 분석
단기 변동성과 장기 드리프트는 같은 차트에 있어도 전혀 다른 정보입니다
같은 자산의 일간 수익률 차트와 10년 수익률 차트를 나란히 놓으면, 동일한 기초 데이터에서 나온 것이라고 느끼기 어렵습니다. 일간 차트는 노이즈가 지배합니다. 10년 차트에는 방향이 있습니다. 그 차이는 시간 척도가 다를…
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Dr. R Strategy – 같은 우위로 한 명은 두 배 벌고, 한 명은 절반 잃습니다
두 명의 분석가가 동일한 의사결정 시스템으로 1년을 일했습니다. 한 명은 자산이 두 배가 되었고, 다른 한 명은 절반이 되었습니다. 우위가 같은데 결과가 정반대입니다. 차이는 하나뿐입니다. 한 명은 변동성을 이해했고, 다른…